تبلیغات
فاندینگ ریت آموزش ارزهای دیجیتال

فاندینگ ریت چیست؟ نحوه محاسبه شاخص Funding Rate به زبان ساده

  • توسط zahra
  • 17 دقیقه

فاندینگ ریت یا نرخ های تامین مالی در ادبیات بازار های مالی دیجیتال، پرداخت های دوره ای به معامله گران است. بر اساس تفاوت بین بازار های قرارداد دائمی و قیمت های لحظه ای طولانی یا کوتاه می باشند. در این مقاله در صرافی ارز دیجیتال بیستکس قصد داریم تا تمامی اطلاعات مورد نیاز در مورد فاندینگ ریت را شرح دهیم پس با بیستکس همراه باشید.

فاندینگ ریت

فاندینگ ریت چیست؟

نرخ های تامین مالی یا به عبارت دیگر funding rate همان طور که گفته شد پرداخت های دوره ای به معامله گران است. بر اساس تفاوت بین بازار های قرارداد دائمی و قیمت های لحظه ای طولانی یا کوتاه هستند. بنابر این بسته به موقعیت های بازار، معامله گران یا پرداخت می کنند یا بودجه دریافت می کنند. نرخ های تامین مالی رمزنگاری از واگرایی پایدار در قیمت هر دو بازار جلوگیری می کند.

نرخ تامین مالی شامل پرداخت های دوره ای بین معامله گران است. این پرداخت ها برای حفظ قیمت قرارداد های آتی دائمی به طور منطقی نزدیک به قیمت دارایی در بازار نقدی انجام می شود. نرخ تامین مالی بسته به هر صرافی به روش های مختلفی محاسبه می شود.

کارمزد نرخ فاندینگ فقط بین معامله گران پرداخت می شود و اصلاً توسط صرافی دریافت نمی شود. در نظر گرفته شده است که به تطبیق قیمت قرارداد دائمی به قیمت علامت کمک کند. نرخ می تواند بسته به بازار متفاوت باشد.

به عنوان مثال بیایید تصور کنیم که آخرین قیمت معامله شده فعلی برای یک محصول در پلتفرم ما به طور قابل توجهی بالاتر از قیمت مارک باشد. به طور منطقی این بدان معنی است که معامله گران با موقعیت های خرید بیشتر هستند.

به این ترتیب آن ها احتمالاً در زمان تأمین مالی به دارندگان موقعیت کوتاه پرداخت می کنند. از آن جایی که معامله گران از زمان انجام تأمین مالی آگاه هستند، پس از آن تمایل کمتری برای حفظ این موقعیت ها و احتمال فروش بیشتر می شود. بنابر این آخرین قیمت معامله شده به طور مداوم کاهش می یابد و به قیمت مارک نزدیک می شود.

فاندینگ ریت بیت کوین چه می باشد؟

احتمالا با فاندینگ ریت بیت کوین آشنایی داریند. بر اساس داده های ارائه شده توسط Bybit میانگین نرخ سرمایه بیت کوین یا هزینه نگهداری موقعیت های طولانی در معاملات آتی دائمی فهرست شده در صرافی های بزرگ از جمله بایننس به 0.06 درصد افزایش یافته است که بالاترین میزان در حداقل شش ماه گذشته است. صرافی ها هر هشت ساعت یک بار نرخ های تامین مالی را محاسبه می کنند.

بررسی فاندینگ ریت منفی

اگر نرخ تامین مالی منفی باشد، تصریح می کند که معامله گران دارای موقعیت های فروش موظفند نرخ تامین مالی را به صاحبان موقعیت خرید پرداخت کنند. عکس این موضوع در مورد نرخ های تامین مالی مثبت صادق است. به عنوان یک شاخص می توان از نرخ سرمایه برای تعیین احساسات بازار استفاده کرد.

نرخ های تامین مالی منفی نشان می دهد که معامله گران با موقعیت کوتاه غالب هستند و مایل به پرداخت به معامله گران لانگ هستند. نرخ های تامین مالی منفی نشان می دهد که بسیاری از معامله گران نزولی هستند.

بررسی فاندینگ ریت مثبت

بررسی فاندینگ ریت مثبت

نرخ های تامین مالی مثبت نشان می دهد که معامله گران موقعیت های خرید برتر هستند و مایل به پرداخت بودجه به معامله گران کوتاه مدت هستند. نرخ های تامین مالی مثبت نشان می دهد که بسیاری از معامله گران صعودی هستند. نرخ های تامین مالی منفی نشان می دهد که معامله گران با موقعیت کوتاه غالب هستند و مایل به پرداخت به معامله گران لانگ هستند.

نرخ مثبت تامین مالی مشخص می کند که معامله گران با موقعیت های خرید موظف به پرداخت حق بیمه به کسانی که دارای موقعیت فروش هستند هستند. عکس این موضوع در مورد نرخ های منفی تامین مالی صادق است. نرخ سرمایه می تواند به عنوان معیاری برای سنجش تمایل معامله گران به بازار عمل کند.

فاندینگ ریت صرافی ها

بعد از مطالب گفته شده از فاندینگ ریت منفی چیست در این بخش قصد داریم تا فاندینگ ریت ارزهای دیجیتال را برای دو صرافی بررسی کنیم.

فاندینگ ریت صرافی کوینکس

صرافی کوینکس CoinEx سیستم تامین مالی را برای اطمینان از قیمت بازار نزدیک به قیمت شاخص نقطه ای برای معاملات قرارداد های آتی معرفی کرده است. اگر نرخ تامین مالی مثبت باشد، موقعیت‌ های خرید سرمایه را با مبلغ دقیق به دارندگان موقعیت کوتاه پرداخت می‌ کنند. اگر نرخ سرمایه منفی باشد، دارنده موقعیت خرید آن را دریافت خواهد کرد.

فاندینگ ریت صرافی بایننس

نرخ سرمایه شامل دو جزء است: نرخ بهره و حق بیمه. در معاملات آتی بایننس، نرخ بهره روزانه 0.03 درصد (0.01 درصد در هر بازه تأمین مالی) ثابت است، به استثنای قرارداد هایی مانند BNBUSDT و BNBBUSD که نرخ بهره آن ها 0 درصد است.

فاندینگ ریت به زبان ساده یعنی چه؟

با تغییر نرخ وجوه فدرال، فدرال رزرو می تواند هزینه استقراض در اقتصاد را تغییر دهد که به نوبه خود بر تقاضا برای کالا ها و خدمات به طور کلی تأثیر می گذارد. سپس بانک ها می توانند از ذخایری که با نرخ های پایین تر به دست آورده اند برای ارائه وام با نرخ بهره پایین به مشاغل و مصرف کنندگان استفاده کنند.

جدول اطلاعات

در جدول زیر برخی اطلاعات کلیدی متن در فاندینگ ریت مورد گلچین شده است.

موضوع فاندینگ ریت
فاندینگ ریت بیت کوینشش صدم درصد
بهترین سایت برای دریافت فاندینگ ریتسایت بیستکس
بهترین کانال برای دریافت اخبار فاندینگ ریتکانال بیستکس
معنی فاندینگ ریتنرخ تامین مالی

آیا Funding Rate معیار خوبی برای تعدیل قیمت ها می باشد؟

نرخ های تامین مالی قیمت قرارداد های آتی دائمی را به قیمت شاخص نزدیک می کند. به قیمت های لحظه ای نزدیک تر است و بخشی از شکاف ایجاد شده توسط دوره همیشگی را پوشش می دهد. تمام مبادلات مشتقات ارزهای دیجیتال از نرخ های تامین مالی برای قرارداد های دائمی استفاده می کنند و واحد استاندارد یک درصد است.

نرخ سرمایه نتیجه رفتار های بازار است و می تواند برای ایجاد تعبیر در بازار ارزها که همچنین قیمت ساز غالب در بازار است، استفاده شود. با این حال همبستگی نرخ های تامین مالی بالا با کاهش اجتناب ناپذیر قیمت می تواند تفسیر اشتباهی باشد. در بازار گاو نر این تمایل دارد که به طور طبیعی با افزایش قیمت، نرخ های تامین مالی بالایی را به همراه داشته باشد.

شاخص Funding Rate

شاخص Funding Rate چیست؟

نرخ تامین مالی یا فاندینگ ریت با در نظر گرفتن نرخ بهره برای هر دو ارز جفت معاملاتی و شاخص Premium محاسبه می شود. این محاسبه یا یک نرخ سرمایه گذاری مثبت (شورت های کوتاه پرداخت) یا منفی (شرکت های کوتاه پرداخت لانگ) به دست می دهد. هر 8 ساعت پرداخت ها با نرخ بودجه مبادله می شود که تصمیم می گیرد چه کسی به چه کسی پرداخت کند.

Funding Rate چگونه محاسبه می شود؟

نرخ های تامین مالی مثبت نشان می دهد که این احساسات مثبت است. زیرا معامله گران برای باز نگه داشتن پوزیشن های خرید، حق بیمه پرداخت می کنند. با این حال ارزش‌ های بیش از حد بالا نیز از لحاظ تاریخی بالا‌ ها را مشخص کرده‌ اند که نشان‌ دهنده حالت سرخوشی است.

برای نحوه محاسبه فاندینگ ریت باید توجه کنید که نرخ سرمایه بعدی با مؤلفه نرخ بهره 8 ساعته و مؤلفه حق بیمه/تخفیف 8 ساعته محاسبه می شود. یک دمپر +/-0.05% اضافه شده است. بنابر این، اگر (I – P) در محدوده +/-0.05٪ باشد، F = P + (I – P) = I. به عبارت دیگر، نرخ سرمایه برابر با نرخ بهره خواهد بود.

تاثیر فاندینگ ریت بر سقوط و صعود بازار کریپتو ها

مشتقات سوآپ دائمی برخلاف قرارداد های آتی، دائمی هستند و تاریخ تسویه ندارند. برخلاف قرارداد آتی قرارداد های دائمی نزدیک به قیمت شاخص معامله می شوند. در این جا از قیمت شاخص به عنوان مرجع استفاده می شود. چنین ساختار حاشیه ای باعث می شود که این قرارداد ها با قیمت های قابل توجهی بالاتر از قیمت پایه معامله نشوند. در اینجا فاندینگ ریت به عنوان راهی برای تثبیت قرارداد ها به قیمت لحظه ای عمل می کند.

به عنوان یک نیروی متعادل کننده عمل می کند. تامین مالی شامل سه دوره 8 ساعته است که در آن پرداخت ها بین خریدار و فروشنده تسویه می شود. فاندینگ ریت منفی به این معنی است که موقعیت های فروش به موقعیت های خرید پرداخت می کنند و بالعکس اگر نرخ مثبت باشد.

علاوه بر این، پرداخت سرمایه تنها در صورتی انجام می‌ شود که معامله‌ گران در طول مهر زمانی سرمایه‌ گذاری موقعیتی داشته باشند. 8 مُهر زمانی تأمین مالی ساعت 4:00 UTC، 12:00 UTC و 8:00 UTC است. به عنوان مثال اگر یک معامله‌ گر در زمانی که نرخ سرمایه‌ گذاری مثبت است، موقعیت خرید داشته باشد و این موقعیت را تا هر یک از مهر های زمانی پرداخت حفظ کند، معامله‌ گر این سرمایه را به معامله‌ گران دارای موقعیت کوتاه پرداخت می‌ کند.

انواع Funding Rate کدامند؟

انواع Funding Rate کدامند؟

فاندینگ ریت (Funding Rate) یکی از مهمترین عوامل در معاملات بازارهای مالی به خصوص سایت های کریپتو است. این شاخص به عنوان هزینه پرداختی برای نگه داشتن موقعیت بلند یا کوتاه در طول شب، به حساب معامله گران اعمال می‌شود. در ادامه به معرفی و توضیح انواع این نرخ تامین مالی پرداخته می‌شود:

  • Funding Rate تقسیم شده: در این نوع، هزینه برای پرداخت به صورت تقسیم شده بین خریدار و فروشنده معامله است. به عبارت دیگر، هزینه برای نگه داشتن موقعیت بلند یا کوتاه بین دو طرف تقسیم می‌شود
  • Funding Rate معکوس: در این نوع، هزینه به صورت معکوس اعمال می‌شود؛ به عبارت دیگر، خریدار به فروشنده معامله پرداخت می‌کند و برعکس.
  • فاندینگ ریت منفی: در این نوع، به جای هزینه پرداختی به دلیل نگه داشتن موقعیت لانگ یا شورت، معامله گر به عنوان جریمه برای نگه داشتن موقعیت خود، هزینه پرداخت می‌کند.
  • فاندینگ ریت مثبت: در این نوع شاخص، معامله گر به عنوان هزینه پرداختی برای نگه داشتن موقعیت لانگ یا شورت، هزینه پرداخت می‌کند.

هر نوع Funding Rate، با توجه به شرایط بازار ممکن است برای معامله گران مزایا و معایب خاص خود را داشته باشد. در هر صورت، برای کسب سود بیشتر در معاملات بازارهای مشتقه، نیاز به فهم دقیق این نوع هزینه‌ها و تاثیر آن‌ها بر روی معاملات است.

فاندینگ ریت مثبت

فاندینگ ریت مثبت

فاندینگ ریت (Funding Rate) به عنوان یکی از عوامل مهم در بازار ارزهای دیجیتال شناخته شده است. این شاخص، نرخی است که در قراردادهای پروتکل‌های فیوچرز (Futures) و سواپ (Swap) برای تعدیل سود و زیان حساب‌های معاملاتی به کار می‌رود. فاندینگ ریت مثبت به معنای این است که معامله‌کنندگانی که موقع خریداری برای قراردادهای فیوچرز یا سواپ پرداخت کرده‌اند باید به صورت منظم هزینه‌ای به نام Funding Rate به معامله‌کنندگان دیگر که پوزیشن معکوس دارند بپردازند. این هزینه برای حفظ تعادل استفاده می‌شود.

در صورتی که فاندینگ ریت مثبت بیش از حد افزایش یابد، معامله‌کنندگان خریدار قراردادهای فیوچرز یا سواپ باید به شدت دقت کنند که تلاش برای نگهداری پوزیشن‌های خود برای مدت طولانی منجر به هزینه‌های بالاتری نباشد. همچنین، این نوع نشان دهنده بازار بیش‌فعال و جذاب است که ممکن است در صورت عدم توجه به آن، معامله‌کنندگان را با خطرات بالاتری مواجه کند. در کل، این نرخ تامین مالی یکی از عوامل مهم در بازار ارزهای دیجیتال است که باید به آن توجه شود تا در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی صحیح و بهینه عمل کرد.

فاندینگ ریت منفی

Funding Rate در بازارهای ارز دیجیتال مطرح است و به میزان پاداش یا جریمه برای حاملان پوزیشن های لانگ یا شورت در بازار اشاره دارد. فاندینگ ریت معمولاً در بازارهای ارزهای دیجیتال مثل بازار فیوچرز و سواپ ها محاسبه می شود. در این بازارها، معاملات به صورت فوری صورت نمی گیرند، بلکه به صورت قراردادی انجام می شوند. در نتیجه، معامله گران پوزیشن های لانگ یا شورت می توانند هزینه موقت را پرداخت کنند یا دریافت کنند. وقتی بازار بیش از حد فروش داشته باشد و تقاضا برای فروش بیشتر ارز افزایش یابد، قیمت ارز کاهش می یابد و Funding Rate منفی می شود. در این صورت، معامله گران پوزیشن های شورت به جای پرداخت هزینه، جریمه می شوند.

از آنجا که ارزهای دیجیتال دارای قابلیت تغییر قیمت بالا و نوسانات شدید هستند، Funding Rate نیز می تواند بسیار متغیر باشد. برای مثال، در هنگامی که بازار بیش از حد فروش داشته باشد، قیمت ارز ممکن است به طور ناگهانی افزایش یابد و فاندینگ ریت به سرعت از منفی به مثبت تغییر کند. بنابراین، بررسی کامل Funding Rate منفی در ارزهای دیجیتال، نیازمند بررسی شرایط بازار در زمان تعیین این نرخ است. این امر نیازمند دانش فنی و تحلیلی قوی در زمینه بازارهای مالی و ارزهای دیجیتال است.

نرخ پریمیوم در فاندینگ ریت بایننس چیست؟

نرخ پریمیوم در فاندینگ ریت بایننس چیست؟

بایننس یکی از بزرگترین صرافی‌های رمزارزی در جهان است که امکان خرید و فروش انواع رمزارزها را به کاربران خود می‌دهد. فاندینگ ریت یکی از خدمات این صرافی است که به کاربران اجازه می‌دهد سرمایه‌گذاری در پروژه‌های رمزارزی را انجام دهند. به طور کلی، نرخ پریمیوم در فاندینگ ریت بایننس به نسبت به نرخ ریت معمولی برای هر پروژه‌ای که در فاندینگ ریت بایننس موجود است، متفاوت است. این نرخ پریمیوم ممکن است به علت تقاضای بیشتر از عرضه یا دلایل دیگری مانند محدودیت‌های قانونی مختلف تعیین شود.

برای دسترسی به نرخ پریمیوم فعلی در فاندینگ ریت بایننس، می‌توانید به بخش فاندینگ ریت در صفحه حساب کاربری خود در بایننس مراجعه کنید و در قسمت پروژه‌های مختلف، نرخ پریمیوم را بررسی کنید. البته باید توجه داشت که نرخ پریمیوم ممکن است به طور دوره‌ای تغییر کند و باید در هنگام سرمایه‌گذاری در پروژه‌های رمزارزی، با این تغییرات نیز محاسبه کنید.

کاربرد Funding Rate چیست؟

فاندینگ ریت در بازارهای مبتنی بر ارزهای دیجیتال، به نرخی اطلاق می‌شود که به عنوان هزینه‌ی نگهداری مواضع باز در بورس‌های پایه‌ی مبادلات آتی تعیین می‌شود. به عبارت دیگر، اگر شما در بازار آتی مبادله‌ای مانند BitMEX، Binance Futures یا OKEx با مارجین معامله می‌کنید، برای نگه داشتن موقعیت خود باید هزینه‌ای به نام فاندینگ ریت پرداخت کنید.

Funding Rate به صورت دوره‌ای توسط پلتفرم‌های مبادلات ارز دیجیتال تعیین می‌شود و توسط معامله‌گرانی که در بازار مارجین معاملات می‌کنند پرداخت می‌شود. این هزینه به دلیل این است که شما به عنوان معامله‌گر، برای نگه داشتن موقعیت خود در بازار، از سرمایه‌گذاری پلتفرم استفاده می‌کنید و این هزینه برای پوشش هزینه‌های سرمایه‌گذاری پلتفرم در بازار است.

در فرایند تعیین نرخ فاندینگ ریت، دو حالت مثبت و منفی وجود دارد. در صورتی که قیمت رو به بالا باشد و تقاضا برای خرید بیشتر شود، نرخ Funding Rate مثبت می‌شود و برعکس، در صورتی که قیمت رو به پایین باشد و تقاضا برای فروش بیشتر شود، نرخ منفی می‌شود. بنابراین، کاربردهای فاندینگ ریت در بازارهای مبتنی بر ارزهای دیجیتال عبارتند از:

  • تعیین هزینه‌ی نگهداری مواضع باز در بازار مارجین معاملات
  • تنظیم تعادل بازار با جذب سرمایه‌گذاری جدید به بازار
  • تنظیم قیمت بازار با تنظیم نرخ Funding Rate به صورت مستقل از عوامل بازار.

سوالات متداول

فاندینگ ریت به چه معناست؟

فاندینگ ریت به معنای نرخ تامین مالی می باشد که در ادبیات بازار ارزهای دیجیتال کاربرد فراوان دارد.

فاندینگ ریت بیت کوین چند است؟

فاندینگ ریت این ارز اخیرا در صرافی بایننس به شش صدم درصد افزایش یافته است.

دریافت اخبار مربوط به فاندینگ ریت ارزها از چه طریقی ممکن است؟

دریافت اخبار مربوط به فاندینگ ریت از طریق سایت های معتبر از جمله سایت بیستکس امکان پذیر است.

بهترین سایت برای دریافت اخبار فاندینگ ریت چیست؟

بهترین وب سایت در این زمینه سایت بیستکس می باشد.

بهتر کانال برای دریافت اخبار فاندینگ ریت ارزهای دیجیتال چه کانالی است؟

بهترین کانال خبری تحلیلی در این مورد کانال بیستکس می باشد.

فاندینگ ریت در صرافی های مختلف چگونه است؟

این نرخ در برخی صرافی ها محاسبه شده و در متن آورده شده است.

فاندینگ ریت منفی و مثبت چیست؟

این نرخ ها به طور مفصل در متن توضیح داده شده اند‌.

امتیاز دهید
zahra

zahra

از سال ۱۳۹۶ به بهینه سازی وب سایت مشغول هستم. سال ۱۴۰۰ به تیم ارز دیجیتال بیستکس پیوستم.

0 نظر

اشتراک در
اطلاع از
guest
0 نظرات
بازخورد (Feedback) های اینلاین
مشاهده همه دیدگاه ها